【サマリー】
●Worldwide Index (主要指数＆コモディティ)
●日本株ADR
●自社株買い進捗状況(4日)
●本日の新聞見出し
●今週の相場
●材料銘柄
●今週の予定
●本日の決算発表予定
＜Worldwide Index (主要指数＆コモディティ)＞
米国市場動向：主要3指数は反落。週間ﾍﾞｰｽではNYﾀﾞｳが-0.3%、 S&P500が+0.1%、ﾅｽﾀﾞｯｸが+0.4%だった。8月の雇用統計が市場予想を上回り、9月の利上げ観測がやや強まる中、米国株は下落して取引を開始した。ﾄﾗﾝﾌﾟ大統領が「利下げしなければ対米黒字国との貿易を停止する」と警告したことも相場の重しに。「ｻｲﾊﾞｰｷｬﾌﾞ」のｲﾍﾞﾝﾄが期待外れだったほか、米当局が同製品に対する調査を開始したﾃｽﾗ（-5.9%）など一般消費財ｾｸﾀｰが軟調に推移。一方、ﾏｲｸﾛﾝ･ﾃｸﾉﾛｼﾞｰ（+6.1%）など半導体が買われ、ﾅｽﾀﾞｯｸは横ばい圏でもみ合う場面も。もっとも買いは続かず、午後にかけては、ﾁｬｸﾗﾊﾞﾙﾃｨ氏の次期CEO指名が嫌気されたｱﾄﾞﾋﾞ（-6.7%）などｿﾌﾄｳｪｱ株が下落し、米国株は売りに押された。その後も、連休を控えて材料が乏しい中、主要 3指数はﾏｲﾅｽ圏でもみ合いが続き、最終的に3日ぶりに反落して取引を終えた。個別では、通期業績見通しを再度下方修正したﾙﾙﾚﾓﾝ･ｱｽﾚﾃｨｶ（-17.4%）が急落した。
経済指標動向
■8月非農業部門雇用者数、市場予想を上回る
労働省が発表した8月の雇用統計によると、非農業部門の雇用者数は前月比+16.2万人となり、市場予想（同 +5.5万人）を上回った。
| 名称 | 終値 | 変化率（数値） | 変化率（％） | |
| 米国 | NYﾀﾞｳ 工業株30種 | 53414.25 | -271.86 | -0.51 |
| ﾅｽﾀﾞｯｸ 総合指数 | 26506.99 | -77.07 | -0.29 | |
| ﾌｨﾗﾃﾞﾙﾌｨｱ 半導体株指数 | 11735.26 | 383.13 | 3.38 | |
| S&P 500種 | 7718.60 | -29.11 | -0.38 | |
| ヨーロッパ | FTSE100指数 | 10831.09 | -0.43 | -0.00 |
| ﾄﾞｲﾂ DAX指数 | 26046.40 | 43.08 | 0.17 | |
| ﾕｰﾛ･ｽﾄｯｸｽ50指数 | 6392.93 | 10.34 | 0.16 | |
| CAC40指数 | 8278.77 | -7.63 | -0.09 | |
| ｽﾍﾟｲﾝ IBEX35指数 | 20050.70 | 50.50 | 0.25 | |
| ｽｲｽ SMI指数 | 14395.94 | 1.17 | 0.01 | |
| ｲﾀﾘｱ FTSE MIB指数 | 52100.43 | -145.04 | -0.28 | |
| ﾎﾟﾙﾄｶﾞﾙ PSI全株指数 | 6358.32 | -11.49 | -0.18 | |
| ｱｲﾙﾗﾝﾄﾞ ISEQ全株指数 | 14513.90 | 124.30 | 0.86 | |
| ｱﾑｽﾃﾙﾀﾞﾑ AEX指数 | 1113.50 | 8.88 | 0.80 | |
| ﾍﾞﾙｷﾞｰ BEL20指数 | 5852.54 | -26.51 | -0.45 | |
| OMX ｺﾍﾟﾝﾊｰｹﾞﾝ20指数 | 1636.06 | -6.09 | -0.37 | |
| OMXﾍﾙｼﾝｷ全株指数 | 13688.33 | 118.70 | 0.87 | |
| ﾉﾙｳｪｰ OBX株価指数 | 2022.15 | -5.81 | -0.29 | |
| OMX ｽﾄｯｸﾎﾙﾑ30指数 | 3284.08 | 5.89 | 0.18 | |
| アジア | 香港 ﾊﾝｾﾝ指数 | 25650.87 | 437.56 | 1.74 |
| 中国 上海総合指数 | 3930.12 | -11.97 | -0.30 | |
| 加権指数 | 46551.13 | 693.47 | 1.51 | |
| 韓国総合株価指数 | 6687.21 | 107.73 | 1.64 | |
| ｺｽﾀﾞｯｸ指数 | 813.50 | 23.29 | 2.95 | |
| ST指数 | 5801.96 | 54.25 | 0.94 | |
| 名称 | 終値 | 変化率（数値） | 変化率（％） | |
| オイル/ガス | WTI 原油(NIMEX 軽質ｽｲｰﾄ) | 91.48 | 0.18 | 0.20 |
| ICE WTI Crude Oil Futures Co | 91.48 | 0.18 | 0.20 | |
| ICEﾌﾞﾚﾝﾄ原油先物 | 96.28 | 0.76 | 0.80 | |
| NY改ｶﾞｿﾘﾝ先物 | 321.46 | 7.97 | 2.54 | |
| ICE 軽油先物 | 1395.00 | -29.75 | -2.09 | |
| NY天ｶﾞｽ (ﾍﾝﾘｰﾊﾌﾞ) | 2.98 | 0.06 | 2.13 | |
| ICE Natural Gas Future | 178.81 | 0.82 | 0.46 | |
| 鉄 | Dalian Commodity Exchange Ir | 737.00 | 11.00 | 1.52 |
| SGX Asiaclear TSI Iron Ore C | 100.50 | 0.96 | 0.96 | |
| 貴金属 | Gold Spot $/Oz | 4429.98 | -42.94 | -0.96 |
| Silver Spot $/Oz | 66.21 | -0.77 | -1.15 | |
| CMX銅 | 668.25 | 1.80 | 0.27 | |
| ﾌﾟﾗﾁﾅ 先物(NYMEX) | 1826.00 | -8.00 | -0.44 |
＜日本株ADR＞
高安まちまち
◇上昇銘柄◇
9202(ANA) NANACO交換レートが1万マイルあたり現行の10,000ポイントから8,000ポイントへ2割減（10月6日のシステムメンテナンス終了後から）
9697(カプコン) SBI証が「Hold」に格下げ。目標株価は変わらずの4180円
◇下落銘柄◇
4902(コニカミノルタ) 9月末の日経225入替で当該指数構成銘柄から除外へ
5201(AGC) SMBC日興が目標株価を6500円に下げ（前回：8000円）
| 上位15銘柄 | |||||
| コード | 名称 | ADR円バリュー | 昨日引値 | 差分 | ADR% |
| 4751 | サイバーエージェント | 1420.42 | 1292.5 | 127.92 | 9.90 |
| 8830 | 住友不動産 | 3477.69 | 3238 | 239.69 | 7.40 |
| 285A | キオクシアＨＤ | 57957.00 | 54460 | 3,497.00 | 6.42 |
| 5631 | 日製鋼所 | 7677.13 | 7303 | 374.13 | 5.12 |
| 9202 | ANAHD | 3137.41 | 2999.5 | 137.91 | 4.60 |
| 9503 | 関西電力 | 3068.73 | 2947 | 121.73 | 4.13 |
| 4506 | 住友ファーマ | 1716.99 | 1653 | 63.99 | 3.87 |
| 9532 | 大瓦斯 | 5932.98 | 5719 | 213.98 | 3.74 |
| 1803 | 清水建設 | 2459.16 | 2370.5 | 88.66 | 3.74 |
| 8035 | 東エレク | 55096.65 | 53320 | 1,776.65 | 3.33 |
| 9697 | カプコン | 4389.25 | 4248 | 141.25 | 3.33 |
| 6146 | ディスコ | 56254.84 | 54460 | 1,794.84 | 3.30 |
| 6857 | アドバンテス | 33961.28 | 33090 | 871.28 | 2.63 |
| 5803 | フジクラ | 5175.94 | 5053 | 122.94 | 2.43 |
| 9684 | ｽｸｳｪｱ･ｴﾆｯｸｽHD | 2959.59 | 2890 | 69.59 | 2.41 |
| 下位15銘柄 | |||||
| コード | 名称 | ADR円バリュー | 昨日引値 | 差分 | ADR% |
| 6753 | シャープ | 594.02 | 644.7 | -50.68 | -7.86 |
| 7186 | 横浜ﾌｨﾅﾝｼｬﾙｸﾞﾙｰﾌﾟ | 1875.68 | 1956.5 | -80.82 | -4.13 |
| 3350 | メタプラネット | 281.74 | 293 | -11.26 | -3.84 |
| 4902 | コニカミノルタ | 639.19 | 658.5 | -19.31 | -2.93 |
| 9501 | 東電力ＨＤ | 541.63 | 555 | -13.37 | -2.41 |
| 4755 | 楽天 | 741.27 | 754.4 | -13.13 | -1.74 |
| 7276 | 小糸製 | 2653.53 | 2696 | -42.47 | -1.58 |
| 2413 | エムスリー | 1763.82 | 1789.5 | -25.68 | -1.44 |
| 8113 | ユニチャーム | 955.27 | 968.9 | -13.63 | -1.41 |
| 1878 | 大東建 | 3265.40 | 3311 | -45.60 | -1.38 |
| 6758 | ソニー | 3833.57 | 3885 | -51.43 | -1.32 |
| 5201 | ＡＧＣ | 5517.78 | 5591 | -73.22 | -1.31 |
| 8795 | Ｔ＆ＤＨＤ | 4894.98 | 4952 | -57.02 | -1.15 |
| 4528 | 小野薬 | 2420.96 | 2448.5 | -27.54 | -1.12 |
| 6302 | 住友重機械工業 | 5767.53 | 5830 | -62.47 | -1.07 |
＜自社株買い進捗状況(4日)＞
| 9月4日発表分 | |
| 進捗発表企業数： | 16 |
| 金額枠： | 85,170,281,000 |
| 進捗金額： | 33,238,838,198 |
| 充足率： | 39.03% |
| 株数枠: | 36,080,500 |
| 進捗株数; | 8,066,100 |
| 充足率： | 22.36% |
| 9月発表分(累計） | |
| 累計企業数： | 144 |
| 累計金額枠： | 2,175,328,517,600 |
| 累計消化金額： | 418,495,528,860 |
| 累計充足率： | 19.24% |
| 累計株数枠: | 931,827,500 |
| 累計進捗株数; | 130,508,272 |
| 充足率： | 14.01% |
＜本日の新聞見出し＞
▼日本証券新聞▼
・大成ラミック 値上げ奏功、大幅増額修正 フィジカルAI企業に出資
・セリア、円高進行の追い風 「買い回り客」獲得で競合に差
・食品減税、「レジシステム」関連に注目 スマレジは業績上積み期待も
・ビットコイン 半月で25％上昇 メタプラネットなど関連銘柄好調
▼NIKKEI Prime▼
・折り畳みiPhone、サプライチェーン独自予測 日本は遅れ
・BYDラッコ「5年後5割」の残価ローン 客は無保証にリスク
・スズキ、インドSUV5年で7車種 シェア5割回復めざす
▼日刊工業新聞▼
・創る力／胎動する月面経済圏（1）宇宙開発、新局面に挑む JAXA、トヨタ
・光×5G ルーター1台で KDDIが通信サービス
・三菱電、AIなどで環境整備 中間管理職働きやすく
▼化学工業日報▼
・エチレン生産能力縮小 台プラ 年100万㌧規模へ エタン原料設備を軸に
・JEPLAN 遊休設備生かし資源循環 岩国・大竹地域で構想
・JX金属 北米半導体需要を深耕 スパッタリングターゲット加工 メサ工場に集約
▼日経MJ▼
・高島屋、初の冷食総菜PB まず中華５種類、１０月から洋食も
・ミルボン、初の男性向けブランド 美容室専門販売
・東海道新幹線、初の１日500本超 JR東海、秋の観光需要好調で JR東も01年以降最多の臨時特急急行
＜今週の相場＞
先週末の米国株市場は、主要3指数が揃って下落となった。8月の米雇用統計は、非農業部門の雇用者数が前月比16万2,000人増となり、市場予想の5万5,000人増を大きく上回った。今回の雇用統計は、労働市場が利上げの妨げにはならないことを示し、9月のFOMCでの利上げ観測が高まったことで、株式は売りが優勢となった。他方、HBMの生産能力の倍増を検討していると報じられたマイクロン・テクノロジーが大幅高となったことで、他の半導体株にも買いが波及し、SOX指数は3.4％上昇した。本日の日本株は、指数寄与度の大きい一部のAI・半導体関連の銘柄が日経平均株価を押し上げよう。今週の日本株相場は、神経質な推移を見込む。原油高を受けたインフレへの警戒感や財政懸念、米国の利上げ観測の高まりなどから、世界的に金利が上昇しており、国内では先週、長期金利が一時30年ぶりに3％の大台に乗せた。こうしたなか、今週は米国で生産者物価指数（現地時間10日）、消費者物価指数（同11日）などの重要な経済指標が発表されるほか、欧州ではECBの定例理事会（同9-10日）が開催される。マーケットでは、今回のECBで0.25％の利上げが実施されることを既に織り込んでおり、今回のECBでは、ラガルド総裁の記者会見やスタッフ見通しなどから、更なる利上げの有無やそのペースなどについてヒントが得られるかがポイントとなる。また、来週に開催される9月のFOMCでの利上げの有無は、今後発表される物価指標の結果次第であり、今週の日本株は金利の動向を睨みながらの不安定な推移が続こう。国内では、11日がメジャーSQの算出日となっており、先物主導で値動きが荒くなりやすい点にも注意したい。他方、グロース株からバリュー株への資金シフトが進むなど、投資家の物色意欲は衰えていないとみる。9月末の中間配当取りに向けた動きが強まることも想定され、下値ではバリュー株や好配当利回り銘柄を中心に押し目を拾う動きがみられよう。
〇好業績・高クオリティ銘柄の押し目買い
日本株の長期的な上昇要因に変化は見られず、中期的には好業績銘柄や高クオリティ銘柄の仕込みの機会になるとみる。個別銘柄では、今期の会社計画が保守的で、今後業績の上振れや上方修正が期待されるTDK（6762）や三菱重（7011）、コナミG（9766）などに注目したい。
＜材料銘柄＞
- JX金属 (5016)など:JX金属、コクサイE、カプコンを採用－日経平均定期入れ替え
- NEC (6701):量子コンピューターの実機開発を中止-日経
- 花王 (4452):「アウトパフォーム」格付け再開－東海東京
- カプコン (9697): 「中立」に格下げ、目標株価は4180円－ＳＢＩ証券
- 資生堂 (4911):「アウトパフォーム」格付け再開－東海東京
- ポラオルHD (4927): 「中立」に新規格付け－東海東京
- コーセーHD (4922): 「中立」格付け再開－東海東京
- MTG (7806): 「中立」に格下げ－東海東京
- 大同特殊鋼 (5471): 「買い」に格上げ、目標株価は3000円－みずほ証券
- 電通G (4324)：R&Iが「A+」に格下げ－見通しは「安定的」
- マクドHD (2702):８月既存店売上高+3.5％
- ヤマトHD (9064):８月小口貨物（ネコポス除く）取扱実績-3.9％
- すかいHD (3197):８月既存店売上高+4.6％
- 薬のアオキ (3549）:８月既存店売上高+0.7％
- ジンズHD (3046):８月既存店売上高-2％
- SMS (2175): オアシスマネジメントの株持ち分が24.7％に上昇
- カナモト (9678): 連 3Q 営利 +31.6% 154億4000万円
- ガンホー (3765): ソニー・ミュージックエンタテインメントが株を保有－大量報告
- Pアルファ (4071): オアシスマネジメントの株持ち分が低下
- 日CMK (6958): ＦＵＮＤＮＯＴＥの株持ち分が12.1％に低下－変更報告
＜今週の予定＞
◇７日（月）
・ＱＵＩＣＫ短観（８：30）
・ＱＵＩＣＫ月次調査＜株式＞（11：00）
・７月の景気動向指数速報値（内閣府、14：00）
・消費活動指数（日銀、14：00ごろ）
・ブラジル市場が休場
・レーバーデーの祝日で米全市場が休場
◇８日（火）
・閣議
・７月の毎月勤労統計（厚労省、８：30）
・４～６月期国内総生産（ＧＤＰ）改定値（内閣府、８：50）
・７月の国際収支（財務省、８：50）
・８月上中旬の貿易統計（財務省、８：50）
・８月の対外・対内証券売買契約（財務省、８：50）
・８月の貸出・預金動向（日銀、８：50）
・５年物利付国債の入札（財務省、10：30）
・８月の景気ウオッチャー調査（内閣府、14：00）
・８月の中国貿易統計
・７月の米消費者信用残高（９日４：00）
・米３年物国債入札
◇９日（水）
・８月のマネーストック（日銀、８：50）
・６カ月物国庫短期証券の入札（財務省、10：20）
・８月の工作機械受注額（速報値、日本工作機械工業会、15時以降）
・アサヒ臨時株主総会
・５～７月期決算＝エニーカラー
・８月の中国消費者物価指数（ＣＰＩ、10：30 ）
・８月の中国卸売物価指数（ＰＰＩ、10：30 ）
・ポーランド中銀が政策金利を発表
・米10年物国債入札
◇10日（木）
・対外・対内証券売買契約（週間、財務省、８：50）
・日銀の増審議委員が福井県金融経済懇談会で挨拶（10：30）
・８月のオフィス空室率（三鬼商事、11：00）
・日銀の増委員が記者会見（14：30）
・５～７月期決算＝タイミー
・２～７月期決算=積水ハウス
・欧州中央銀行（ＥＣＢ）が政策金利を発表
・トルコ中銀が政策金利を発表
・週間の米新規失業保険申請件数（21：30）
・８月の米卸売物価指数（ＰＰＩ）（21：30）
・７月の米卸売在庫・売上高（23：00）
・８月の米中古住宅販売件数（23：00）
・米30年物国債入札
◇11日（金）
・閣議
・８月の企業物価指数（日銀、８：50）
・７～９月期法人企業景気予測調査（財務省、８：50）
・３カ月物国庫短期証券の入札（財務省、10：20）
・東証グロース上場＝ＫＯＭＰＥＩＴＯ
・８月の投信概況（資産運用業協会、15：00）
・11～７月期決算＝神戸物産
・ロシア中銀が政策金利を発表
・８月の米消費者物価指数（ＣＰＩ）（21：30）
・９月の米消費者態度指数（ミシガン大学調べ、速報値）（23：00）
・８月の米財政収支（12日３：00）
（注）時間は日本時間
＜本日の決算発表予定＞
| 時刻 | コード | 略称 | 時刻 | コード | 略称 | |
| – | 3854 | アイル | – | 7856 | 萩原工業 |